Ce este un antreprenor de încredere garantat (GRAT)?

Un sponsor care păstrează încrederea în anuitate (GRAT) este un tip special de încredere irevocabilă, care permite trustului / împrumutatului să joace împotriva cotelor. Dacă trustul / împrumutătorul își joacă corect cărțile, atunci o cantitate semnificativă de avere se poate muta în următoarea generație cu aproape nicio ramificare a impozitelor sau a datoriilor.

Cum functioneaza GRAT?

Iată o prezentare generală a modului în care funcționează GRAT:

1. Agentul de încredere / creditor transferă active specifice în numele GRAT și, așa cum sugerează numele, își păstrează dreptul de a primi o plată anuală de anuitate pentru un anumit număr de ani. Când se termină termenul GRAT, ceea ce rămâne în GRAT este distribuit beneficiarilor de încredere (copii sau alți beneficiari ai alegerii trustului / furnizorului).
2. Valoarea plății anuității care trebuie plătită trustului / creditorului în timpul perioadei GRAT este calculată utilizând o rată a dobânzii pe care IRS o determină lunar numită rată a secțiunii 7520. Rata 7520 pentru august 2018 este de 3,4%. Pentru o diagramă care prezintă ratele istorice și cele actuale ale secțiunii 7520, consultați Ratele cheie / evaluarea pe site-ul Leimberg.com.

1. Beneficiarul / furnizorul poate stabili plata anuității astfel încât să fie exact egală cu rata de dobândă a secțiunii 7520, ceea ce înseamnă că toate activele care au fost transferate în GRAT vor fi returnate în mod teoretic administratorului de credite / furnizor sub forma plăți anuale și nimic nu va fi lăsat pentru distribuire copiilor sau altor beneficiari atunci când GRAT se termină. Transferul activelor deținute de cineva într-un trust irevocabil în beneficiul altcuiva ar fi considerat, în mod obișnuit, un cadou pentru scopurile federale de impozitare a cadourilor, dar cu un GRAT, deoarece teoretic toate activele transferate ar putea reveni la trustul / , valoarea cadoului către beneficiarii GRAT va fi la sau aproape de 0 $. Aceasta se numește "GRAT zero".

1. Deci, de ce cineva ar înființa o încredere în beneficiul altcuiva, decât să primească toate activele sub formă de plăți anuitate? Aceasta este situația în care jocurile de noroc împotriva cotei intră în imagine. Creditorul / împrumutătorul se bazează într-adevăr pe faptul că activele transferate în GRAT vor aprecia în valoare peste și peste rata dobânzii de la rata 7520. Astfel, în timp ce beneficiarul / finanțatorul va primi plățile de anuitate, beneficiarii GRAT vor primi activele GRAT subiacente la valoarea lor. Este valoarea acelor active care vor aprecia peste și peste rata secțiunii 7520.

Care sunt dezavantajele folosirii unui GRAT?

Activele care se așteaptă să aprecieze foarte mult în valoare de mai sus pot fi transferate într-un GRAT și, la rândul său, să deplaseze o sumă semnificativă de proprietate până la beneficiarii GRAT atunci când termenul se termină. Există totuși două dezavantaje la utilizarea unui GRAT:

1. Activele transferate în GRAT ar putea crește la o rată mai mică decât rata 7520. Dacă este cazul, atunci creditorul / creditorul va primi pur și simplu proprietatea de încredere la valoarea sa amortizată și va fi exclusă doar taxele legale plătite pentru înființarea GRAT.
2. Creditorul / creditorul ar putea muri pe durata termenului de GRAT. În acest caz, atunci toate bunurile transferate în GRAT s-ar întoarce înapoi în averea creditorului / furnizorului și vor fi impozabile în scopuri de impozit pe bunurile imobiliare, iar creditorul / creditorul va fi, de asemenea, în afara taxelor legale care au fost plătite configurați GRAT.

Linia de fund

GRAT nu sunt pentru toată lumea sau pentru orice tip de activ. Furnizorul de încredere trebuie să fie dispus să ia un pariu și să parieze că proprietatea transferată în GRAT va depăși rata dobânzii de la secțiunea 7520, că împrumutătorul / împrumutătorul va trăi pentru a vedea sfârșitul termenului GRAT și că agentul de încredere / beneficiarul nu va avea nevoie de proprietatea înzestrată mai târziu în viață să plătească pentru cheltuieli de trai sau îngrijire pe termen lung.

În afară de dezavantajele discutate mai sus, un alt lucru important de reținut este faptul că președintele Obama a luptat GRAT-urile ca instrument de reducere a proprietății în propunerile sale de buget pe tot parcursul mandatului său. Propunerile de buget s-au adresat GRAT-urilor pe două fronturi: (1) GRAT ar fi necesar să aibă un termen minim de 10 ani, ceea ce sporește șansele ca creditorul / creditorul să moară pe durata mandatului și să provoace atragerea activelor GRAT înapoi în averea impozabilă a creditorului / creditorului și (2) GRAT-urile zero ar fi eliminate.

În schimb, transferurile către GRAT ar trebui să aibă o valoare semnificativă pentru taxele cadou. Ambele modificări ar fi limitat sever eficacitatea GRAT-urilor ca tehnică de reducere a impozitului pe proprietate.

Odată cu semnarea, de către președintele Trump, a Acordului privind reducerile fiscale și locurile de muncă (TCJA) din 22 decembrie 2017, GRAT-urile au rămas la fel.