Seria 11 - Asistent de vânzări înregistrat

Examenul FINRA din seria 11 este, de asemenea, cunoscut sub numele de Asistentul Reprezentant-comandă de examinare de procesare. Trecând la aceasta, un asistent de vânzări de brokeraj primește și introduce comenzi nesolicitate ale clienților în numele unui consilier financiar și oferă cotații curente de prețuri ale valorilor mobiliare. O comandă nesolicitată de a cumpăra sau de a vinde valori mobiliare este cea făcută de client din proprie inițiativă, fără recomandări, solicitări sau sugestii de la un angajat al firmei de servicii financiare care acceptă ordinul de procesare.

Standarde mai înalte la întreprinderile mai mari

Examenul Series 11 este, în esență, o versiune extrem de trunchiată și simplificată a părților echivalente ale examenului Series 7. Rețineți, totuși, că cele mai mari companii de brokeraj cu amănuntul tind să-și păstreze asistenții de vânzări înregistrați la un nivel mult mai ridicat de cunoștințe, cerându-i să treacă atât la examenele Seria 7, cât și la Seria 66, aceleași teste pe care trebuie să le treacă consilierii financiari.

Restricții la înregistrarea seriei 11

Seria 11 asistenți de vânzări înregistrați trebuie să respecte aceste restricții privind activitatea lor de lucru:

• Aceștia trebuie să fie prezenți fizic la sediul firmei membre atunci când acceptă și procesează comenzi nesolicitate ale clienților sau când oferă cotații de preț.
• Acestea trebuie să se afle sub supravegherea directă a unui director principal înregistrat în mod corespunzător.
• Aceștia nu pot oferi consultanță sau opinii privind investițiile.
• Nu pot face recomandări.
• Aceștia nu pot introduce ordine în numele firmei membre.
• Este posibil ca aceștia să nu accepte sau să deschidă noi conturi.
• Aceștia nu pot pre-califica clienții existenți.
• Este posibil ca aceștia să nu accepte comenzi pentru titluri de valoare municipale sau programe de participare directă.

• Aceștia nu pot primi despăgubiri suplimentare directe sau indirecte pentru numărul sau mărimea tranzacțiilor pe care le prelucrează.

Avantajele asistenților de vânzări înregistrați

Un asistent de vânzări înregistrat în seria 11 poate avea o valoare deosebită pentru un consilier financiar ocupat sau pentru un consilier financiar care primește un volum semnificativ de ordine comerciale nesolicitate de la clienți în cartea sa de afaceri.

Dezavantaje ale asistenților de vânzări înregistrați

Un asistent de vânzări înregistrat, care face obiectul restricțiilor enumerate mai sus, este un beneficiar de ordine, care nu poate oferi sfaturi și sfaturi. Astfel, consilierul financiar al înregistrării poate dori să se ocupe de comenzi nesolicitate, să ofere astfel de consultanță clienților, acolo unde este cazul, atunci când aceste ordine ar putea fi necorespunzătoare.

Conținutul examenului

Examenul din seria 11 cuprinde 50 de întrebări și durează o oră. Un scor de 70% este un grad de trecere. Principalele domenii tematice acoperite de examen sunt:

• Tipuri de valori mobiliare
• Conturile clienților și comenzile
• Piețele de valori mobiliare
• Regulile industriei de securitate

Mai precis, examenul din seria 11 testează cunoștințele despre:

• Clase de stocuri comune; valoarea de piață / prețul curent; părți parțiale
• Tipurile de acțiuni preferate, cum ar fi rata cumulativă, convertibilă, scalabilă și ajustabilă / variabilă
• Distincția dintre acțiunile comune și cele preferențiale și titlurile de creanță
• Tipuri de opțiuni și terminologie de bază
• Acorduri / acțiuni americane de depozit (ADR-uri și ADS-uri)
• Investiții imobiliare (REIT)
• Tipurile de produse ale societății de investiții și fonduri tranzacționate prin schimburi (ETF)
• Tipurile de conturi și tranzacțiile care pot fi efectuate în fiecare
• Acceptarea comenzilor clienților și transmiterea lor spre executare
• Tipurile de tranzacții și ordine și când sunt utilizate
• Informații care trebuie înregistrate pe un bilet de comandă pentru clienți
• Determinarea capacității unui client de a livra valori mobiliare care urmează să fie vândute
• Solicitări de decontare
• Piețele de valori mobiliare și diferențele dintre piețele de licitații și de distribuitori
• Terminologia legată de tranzacțiile cu valori mobiliare
• Cerințe în vigoare în timpul opririlor de tranzacționare
• Rolurile SEC și Rezerva Federală
• Roluri ale FINRA și alte organizații de autoreglementare
• Actul de schimb valutar din 1934
• Negociere cu cineva din interior
• Regulile FINRA și NASD privind înregistrarea, calificarea și educația continuă
• Reguli de conduită profesională
• Proceduri de supraveghere și de conformitate la firmele membre