Cum o investiție de afaceri mici poate face bani

Întreprinderile mici, uneori, sunt văzute ca daruri minunate care, atunci când sunt bine cultivate, pot produce o viață de independență financiară și un nivel de trai mult mai mare decât media. Investiția în acțiuni este doar o prelungire a achiziționării unei mici părți dintr-o afacere condusă de altcineva și bucurându-vă de reducerea câștigurilor.

Pentru tipul corect de persoană, cu tipul corect de calificare, temperament și profil de risc, o investiție de mici dimensiuni poate fi o investiție lucrativă. În mod tipic, există doar trei mecanisme prin care puteți obține un câștig de valoare netă de la o firmă privată.

Cunoașterea acestor trei surse de generare a bogăției este importantă, deoarece investitorii noi sunt uneori prea rapizi pentru a face față în primul rând oportunităților potențiale, fără idei clare despre modul în care vor conduce motorul economic pentru a obține beneficiile financiare pe care le doresc.

Salariul pe care îl plătiți singur

Pentru mulți investitori de afaceri mici, compania nu generează mai mult decât suficient pentru ei și familia lor să trăiască din salariile scoase din companie în schimbul muncii pe salarii. Deși acest lucru poate fi considerat un succes, întreprinderea mică nu este într-adevăr o investiție în acest stadiu. În schimb, fondatorii au creat în esență un loc de muncă pentru ei înșiși, care include avantajele și dezavantajele angajării pe cont propriu. Aceste distribuții de salarii pot să limiteze capitalul total pe care compania trebuie să-l extindă, ceea ce poate explica de ce multe întreprinderi mici nu reușesc niciodată să se deplaseze dincolo de o singură locație sau să crească în mod semnificativ vânzările.

Nu este neobișnuit ca întreprinderile mai mici de succes să înceapă să se angajeze ca întreprinderi cu fracțiune de normă, permițând fondatorilor să își continue lucrările de zi până când compania crește suficient de mare pentru a-și susține nevoile salariale.

Distribuția de la profit

Atunci când o investiție de afaceri de dimensiuni mici a devenit de succes, profitul rămâne pentru proprietari peste și dincolo de suma scoasă din afacere în salarii și salarii. Proprietarii pot deci să decidă să reinvestească profiturile pentru o viitoare extindere sau pot să declare un dividend (în cazul unei corporații), o distribuție (în cazul unei societăți cu răspundere limitată sau a unei societăți în comandită simplă) sau o remiză (în cazul a unui proprietar unic), care utilizează banii în viața lor personală, adesea pentru a construi economii, a achiziționa alte investiții, cum ar fi acțiuni, obligațiuni sau imobile, a plăti datoriile, a-și îmbunătăți stilul de viață, a merge în vacanță sau a da caritate.

Indiferent dacă un investitor de afaceri mici reinvesteste sau nu dividendele sale, poate avea un efect enorm asupra valorii nete finale. Nu există nici un răspuns corect sau greșit. Dacă doriți să trăiți mai bine acum și să renunțați la mai multă bogăție în viitor, luarea de dividende poate fi un curs rațional de acțiune. Dacă doriți să fiți mai bogați în viitor și sunteți dispuși să riscați un capital suplimentar în această căutare, reinvestirea dividendelor poate fi strategia mai inteligentă. În orice caz, atunci când treceți dincolo de a avea un loc de muncă, dividendele provenite din profit sunt a doua sursă de bogăție cea mai comună pentru investitorii de afaceri mici.

Profituri capitalizate din vânzarea firmei

Odată ce o companie a crescut dincolo de domeniul mic de afaceri, ar putea deveni suficient de atractivă încât investitorii din afara să vrea să o dețină. Când se întâmplă acest lucru, acești investitori pot oferi să cumpere compania. Cu câteva excepții, sursa primară de valoare pentru o afacere care operează, care generează rentabilități bune ale capitalului, este puterea câștigurilor, și nu activele din bilanț. De exemplu, mașinile de fabricare a plantelor nu merită mult atunci când sunt cumpărate pe piața lichidării, dar atunci când sunt achiziționate ca parte a unei societăți în curs de desfășurare care produce profituri mari, aceasta este valoroasă.

Investitorii vor analiza câștigurile afacerii și factorii de creștere, nivelurile datoriilor și economia industriei în ansamblu. Dacă lucrurile sunt atractive, adesea aplică un multiplu de evaluare fluxului de profit. Acesta este echivalentul raportului preț-câștiguri pe care îl auziți atât de mult pe piața de valori. Astfel, o afacere care câștigă 1 milion de dolari pe an în profit ar putea vinde în mod rezonabil pentru 10 milioane de dolari sau 15 milioane de dolari. Această cifră reprezintă valoarea câștigurilor "capitalizate" a firmei.

Unii proprietari de afaceri mici formează noi întreprinderi, cu unicul scop de a le crește până la punctul în care câștigurile pot fi capitalizate și compania vândută. Acest lucru este cunoscut în termeni financiari ca un "eveniment de lichiditate". Există chiar și tipuri speciale de investitori care se concentrează pe această strategie de investiții de nișă, cum ar fi așa-numitele "capitaliști de risc" care întorc întreprinderile în devenire, în speranța de a le face public într-o publicație IPO sau de a le vinde unui jucător stabilit pe o piață.