Cuprins:
Video: Semnarea Memorandumului de înțelegere privind finanțarea și implementarea proiec... 2025
Nu toate instrumentele de analiză fundamentală funcționează pentru fiecare investitor din fiecare stoc. Dacă sunteți în căutarea unor stocuri de tehnologie cu creștere rapidă, acestea nu sunt susceptibile de a apărea în orice ecrane de stoc care ar putea fi difuzate în căutarea unor caracteristici de plată a dividendelor.
Dacă totuși sunteți un investitor cu valoare, sau dacă sunteți în căutarea unui venit din dividende, câteva măsurători sunt specifice pentru dvs. Una dintre indicatorii indicați pentru investitorii în dividende este randamentul dividendelor.
Randamentul dividendelor este un raport financiar care arată cât de mult o companie plătește în dividende în fiecare an în raport cu prețul acțiunilor.
Dividend Formula de randament
Randamentul dividendelor este afișat ca procentaj. Se calculează prin împărțirea valorii în dolari a dividendelor plătite într-un anumit an pe acțiune din acțiunile deținute de valoarea dolarului unei acțiuni din stoc. Ea este egală cu dividendul anual pe acțiune, împărțit la prețul acțiunii pe acțiuni.
De exemplu, dacă dividendul anual al unei companii este de 1,50 USD, iar acțiunile tranzacționate la 25 USD, randamentul dividendului este de 6%: 1,50 USD / 25 USD = 0,06.
Randamentele pentru un an curent pot fi estimate utilizând randamentul dividendului din anul precedent sau utilizând ultima randament trimestrial, înmulțind-o cu 4, apoi împărțind-o cu prețul curent al acțiunilor.
Înțelegerea randamentului dividendelor
Randamentul dividendelor este o metodă utilizată pentru a măsura valoarea fluxului de numerar pe care îl primiți înapoi pentru fiecare dolar pe care îl investiți într-o poziție de capital. Cu alte cuvinte, este o măsurare a cât de mult bang pentru dolarul pe care îl obțineți de la dividende. Randamentul dividendului este în principal rentabilitatea investiției pentru un stoc fără câștiguri de capital.
Iată un exemplu privind randamentul dividendelor de la Investopedia:
"Să presupunem că acțiunile societății ABC se tranzacționează la 20 de dolari și plătesc dividendelor anuale de 1 dolar pe acțiune pentru acționarii săi, să presupunem că acțiunile companiei XYZ se tranzacționează la 40 de dolari și plătesc și dividende anuale de 1 dolar pe acțiune. (1/20 = 0,05), în timp ce randamentul dividendelor XYZ este de numai 2,5% (1/40 = 0,025). Presupunând că toți ceilalți factori sunt echivalenți, atunci un investitor care vrea să-și folosească portofoliul pentru a- probabil prefera stocul ABC peste cel al XYZ, deoarece are dublu randamentul dividendului. "Investitorii care au nevoie de un flux de numerar minim din investițiile lor o pot asigura prin investiții în acțiuni care plătesc randamente mari de dividende stabile.
Companiile mai vechi, bine stabilite, plătesc, de obicei, un procent mai mare în dividende decât societățile mai tinere, iar istoricul dividendelor societăților mai vechi este, de asemenea, în general mai consistent.
Pot obține prea mult?
Rețineți că plata unor dividende mari poate costa, de asemenea, o companie în potențial de creștere. Fiecare dolar pe care o companie îl plătește acționarilor săi este banii pe care compania nu le reinvestesc în sine pentru a face câștiguri de capital. Întrebați-vă de ce un randament ar putea fi ridicat; apoi investiga un pic.
Uneori, un randament ridicat al dividendelor este rezultatul unei rezervări de preț a unui stoc. Randamentul va crește matematic, deoarece prețul scade. Acest tip de scenariu este adesea denumit "capcana de valori", astfel încât să aveți grijă de cumpărător. Aflați de ce prețul acțiunii a scăzut. Compania suferă probleme financiare? S-ar putea să doriți să vă îndepărtați de această investiție, dar faceți-vă temele pentru a fi sigur.
Influențele de fond, cum ar fi o economie aflată în dificultate, pot fi, de asemenea, o influență. Acțiunile constructorilor de locuințe s-au prăbușit în timpul recesiunii din 2009. Acest tip de situație nu are o rezolvare rapidă, dar pot apărea și alte probleme, iar compania ar putea să revină - chiar mai devreme decât mai târziu.
Veți dori, de asemenea, să fiți conștienți de tip din compania pe care o investiți, deoarece unele randamente ale dividendelor sunt nenaturale ridicate. Combinatele cu capital mixt (MLP) și trusturile de investiții imobiliare (REIT) sunt două exemple. Aceste tipuri de societăți sunt obligate prin lege să distribuie acționarilor un procent semnificativ din câștigurile lor, ceea ce are ca rezultat randamente mai mari ale dividendelor.
Acest lucru nu face neapărat REIT-uri și MLPs dealuri proaste, cu toate acestea. Unii investitori în dividende îi iubesc.
În cele din urmă, unele companii manipulează costurile de creștere, cel puțin temporar, într-un efort de atragere a investitorilor. O idee bună este să urmăriți randamentele dividendelor în timp pentru a obține o atenție mai clară asupra a ceea ce se întâmplă.
Înțelegerea raportului de plăți a dividendelor
Rata de plată a dividendelor arată procentul din câștigurile unei companii care este plătit acționarilor sub formă de dividende, în comparație cu reinvestirea în companie.
Sfaturi privind modul de calculare a câștigurilor pe acțiune
Utilizați aceste sfaturi pentru a afla cum puteți compara stocurile prin calcularea câștigurilor pe acțiune sau EPS. Dar notați această metodă nu vă spune despre valoarea de piață.
Înțelegerea randamentului dividendelor pe un stoc
Randamentul dividendelor pe acțiuni se poate schimba rapid. Înainte de a cumpăra, asigurați-vă că înțelegeți modul în care se calculează randamentul și ce anume achiziționați.